סקירה על חברות טכנולוגיה בענף ה-AI

Nvidia

• תמחור מהמניות: מחיר היעד הינו $138 עם תרחיש עליון של $175.
• ביקוש ותכנון:
  • השאלה המרכזית: האם יש הזמנות כפולות והאם הביקוש מצד הארגונים מאיץ.
  • ביקוש חזק לשבבי AI עם התרחבות לשימושים חדשים במגזר העסקי.
  • תכנית רכישת מניות חזרה בשווי $25 מיליארד מדגישה את האמון הכלכלי של החברה.
• מפת דרכים:
  • ארכיטקטורת Blackwell חדשה מתמודדת עם בעיות בשרשרת האספקה.
  • החברה מחזקת את מעמדה כמובילה בתחום השבבים ל-AI.

Apple

• תחזיות עתידיות:
  • על סף תקופה היסטורית עם השקת האייפון 16.
  • צפי לגל שדרוגים משמעותי בקרב משתמשים שלא שדרגו בארבע השנים האחרונות.
  • 25% מהאוכלוסייה העולמית עשויים להשתמש ב-AI דרך מכשירי אפל.
• התרחבות לשווקים חדשים:
  • גידול ניכר בהודו בזכות מעמד הביניים.
  • אופטימיות ביחס לשוק הסיני למרות מתחים גיאופוליטיים.
• תמחור וערך:
  • צפי להגעה לשווי שוק של $4 טריליון.
  • גידול במגזר השירותים עם רווחיות גבוהה יותר ממכירות חומרה.

Microsoft

• תפקיד מוביל ב-AI:
  • שותפות עם OpenAI, מובילה בתחום התוכנות והאינפרה של AI.
  • השקעות של $800 מיליארד ב-AI מהוות שינוי פרדיגמה.
• תחומי השקעה:
  • אבטחת מידע עם פתרונות מונעי AI.
  • תשתית ענן חזקה מאפשרת גישה רחבה לעסקים.
• תחזיות עתידיות:
  • צפי להגעה לשווי שוק של $5 טריליון.
  • ממוצבת היטב להוביל בתחום הטכנולוגיה הארגונית.

מסקנות כלליות

• שלוש החברות, Nvidia, Apple, ו-Microsoft, נמצאות בחזית מהפכת ה-AI.
• כל אחת מהן צפויה להפיק רווחים משמעותיים ולשנות את חוקי המשחק בשוק הטכנולוגיה.
• ההשקעות במגזר ה-AI מהוות הזדמנות משמעותית עבור המשקיעים.