Добрый день дорогие друзья в эфире простые числа Одной из самых обсуждаемых новостей уходящей недели стало завершение с 1 июля программы льготной ипотеки она была введена в нашей стране в 2020 году в качестве антикризисной меры после пандемии коронавируса суть практики заключалась в том что государство субсидированные это означало что каждый гражданин каждое домохозяйство могли взять ипотечный кредит то есть кредит под покупку нового жилья по ставке значительно ниже среднерыночной ставки на финансовом рынке а разницу в процентных ставках то есть расходы на обслуживание этого долга компенсировал государство за счёт бюджетных средств в последнее время ставка держалась на уровне 8% вот эта ставка по льготной ипотеке а среднерыночные ставки колебались в отметке 16-18 про в этом смысле действительно сделка выглядела крайне привлекательной И вообще государство подавалось гуманитарную миссию направленную на повышение обеспеченности населения жилыми квадратными метрами Однако спустя 4 года после реализации этой инициативы оказалось что не так всё просто с программой льготной ипотеки А в Государственной Думе её назвали не иначе как ошибочный депутат Аксаков заявил буквально следующее программа господдержки ипотеки в новостройке оказалась ошибочной так как в конечном счёте простимулировать чем выигрывали от льготной ставки по кредиту То есть фактически проигрывали В финансах Ну нельзя не согласиться с такой точки зрения достаточно Взглянуть на график доступности жилья в России на этой картинке изображено количество квадратных метров жилья которое можно было купить на среднюю российскую зарплату в разные годы в течение последних 25 лет Обратите внимание что в 2000 году на среднюю зарплату можно было купить только 1/4 квадратно метра нового жилья а деят году доступность жилья в России значительно выросла до 0,72 МТ на среднюю заработную плату и вот как раз после введения Практик льготной ипотеки цены на недвижимость стали стремительно расти из-за возросшего спроса и монополизации строительного рынка это привело к тому что доступность жилья стала стремительно снижаться И вот уже в первом квартале двадцать четвёртого года на среднюю зарплату можно было купить лишь менее половины квадратного метра нового жилья важно подчеркнуть нового поскольку на вторичном рынке цены хоть и тоже подросли но не так быстро и кажется Так в чём проблема берите ипотеку на вторичное жильё но но эта практика не распространялась эта мера не распространялась на вторичный рынок и более того ведь суть льготной ипотеки заключалась в том чтобы повысить обеспеченность граждан жильём то есть предполагалось введение новых квадратных метров во стимулирование спроса на новое жильё чтобы увеличить количество жилой недвижимости на одного российского гражданина но практика привела к тому что доступность жилья в России сильно упала э но при этом на этой политике обогатились крупные банки обогатились застройщики производители строительных материалов об этом я расскажу чуть-чуть попозже а пока замечу что кроме политики льготной ипотеки которая была доступна каждому любому желающему гражданину в России ещё существовали некоторые льготные программы которые в хоть и усечённой виде продолжают действовать до сих пор Ну например когда-то в России действовала сельская ипотека правда взять под неё кредит вот прямо сейчас я проверял на сайте Сбербанка возможности нет под 3% есть и военная ипотека есть Дальневосточная ипотека есть ипотека для работников сферы it она сохранится до конца этого года также долгое время работала семейная ипотека которая была введена ещё раньше льготной но её сейчас тоже сильно урезали И хоть Путин публично и обещал продлить её до тридцатого года продлена она будет на условиях куда более жёстких чем в прежние времена теперь получить право на семейную ипотеку с льготной 6% могут только те семьи в которых есть дети до 6 лет раньше достаточно было иметь двоих детей до 18 лет таким образом из всех льготных программ остались только две хотя на самом деле изначально предполагалось что все эти меры по стимулированию жилищного рынка нацелено на повышение рождаемости Вот ещё в постановлении правительства семнадцатого года о субсидировании процентной ставки по ипотечным кредитом для семей с детьми говорилось обеспеченность жильём - это один из ключевых факторов для принятия семьёй решение о рождении детей повышение доступности и качества жилья в том числе за счёт повышения доступности жилищных кредитов является стимулом для рождения детей то есть вот эта социальная функция много раз подчёркивать правда непонятно кто в конечном счёте этот этим стимулом воспользовался потому что как уже было отмечено ранее доступность жилья после введения льготной ипотеки только снизилась Ну и собственно это очень явно прослеживает себя неэффективность этой практики на статистике коэффициент рождаемости в России падает уже почти 10 лет подряд в 2015 году в России рождался рождалась 176 ребнка на одну женщину с тех пор этот показатель сильно сократился и в конце два третьего года составил 1 целу 4 ребёнка на одну женщину то есть социальная функция это льготной ипотеки себя не проявила хотя понятное дело это явление многофакторное но тем не менее никто правительство за язык не тянул они сами заявили что обеспеченность жильём это по сути ключевой оди факторов принятия семьёй решения о рождении детей значит что-то пошло не так ну и собственно Неудивительно что пошло не так цены пошли вверх и это всё до стимулировало людей к рождению детей поскольку условия на жилищном рынке стали куда менее привлекательными даже чем были раньше до введения всех этих социальных мер стоит заметить что в России сложилась довольно Интересная ситуация на рынке жилья обеспеченность квадратными метрами в нашей стране довольно низкая по сравнению ну скажем с западными странами в России примерно 28 м на одного человека приходится жилой недвижимости в то время как в Великобритании 35 м в Германии 46 МТ А в США аж 68 но при этом у нас складывается интересная картина По доле собственников жилья в численности населения Обратите внимание на такой интересный показатель представленный на экране как коэффициент домовладения в разных странах за двадцать второй год это та доля населения страны которая имеет в собственности жильё или хотя бы какую-то малую её часть и в этом мировом рейтинге в лидерах отмеченных красным цветом сконцентрированы практически все те страны которые так или иначе в XX веке имели связь с социалистическими практиками экономического развития Китай Лаос Румыния Казахстан Венгрия Куба Вьетнам Россия Польша Болгария то есть страны Азии Восточной Европы которые шли по пути социализма и государство обеспечивало их Жиль безвозмездно минуя рынок недвижимости ну а после антисоциалистическое [музыка] полученного ранее бесплатно жилья и отсюда получается что коэффициент домовладения то есть коэффициент доля собственников недвижимости в этих странах оказалась значительно выше чем например в тех же Соединённых Штатах где только 2/3 населения имеет в собственности жильё или его долю больше чем во Франции в Израиле больше чем в Германии где менее половины населения имеют какое-то жильё в собственности Ну а в Арабских Эмиратах даже меньше трети населения обладает хоть какой-то малой частью жилой недвижимости это Ясное дело связано с довольно богатыми социальными практиками которые имели место в Социалистических странах богатой социальной политике которая распределялась источником финансирования Жилищной политики были общественные фонды потребления которые наполнялись той частью национального дохода которая сейчас достаётся ча собственникам то есть прибыль предприятий А в советское время то что не было выплачено работникам в виде заработной платы направлялась в эти общественные фонды а затем возвращалась им в виде разных форм социальной политики бесплатного образования здравоохранения Ну обеспечения в том числе жильём и в этом смысле стоит обратиться к данным за восемьдесят девятый год где показано что в советское время Ну буквально вот Большая часть населения получала в пользование жилую недвижимость в течение ну так скажем п максимум 10 лет вот очень хорошо видно это в данной таблице за восемьдесят девятый год если брать все в среднем семьи по Советскому Союзу то от одного до 5 лет ожидание составляло примерно до для 45% населения ещё треть ожидала до 10 лет и только 177,5 населения стояли в очереди на квартиру более 10 лет но если брать молодые семьи соответствующая строка в данной таблице то оказывается что больше половины молодых семей получали и в городе и в сельской местности жильё уже буквально в первые годы создания этой самой молодой семьи что характерно даже сегодня в России сохраняется практика выдачи бесплатного жилья населению но правда темпы настолько медленные и стандарты выдачи этого жилья настолько неэффективные что в общественной палате посчитали в течение только ближайших 4-50 лет при сохранении нынешних темпов государство сможет обеспечить всех нуждающихся жильём А это люди с хроническими заболеваниями многодетные семьи бывшие военные люди пострадавшие от чрезвычайных ситуаций То есть в принципе получить то бесплатно квартиру можно Он только добиться и дождаться реализации этого конституционного права в России возможности практически нет ну после распада Социалистической системы люди стали массово приватизировать жильё уже к девяносто пятому году приватизации было подвергнуто 36 процентов всех жилых помещений и если помните много раз с тех пор государство э объявлялось скором завершении программы приватизации в 2007 де тринадцатом шестнадцатом годах много раз средства массовой информации писали что До завершения программы вот этого бесплатной приватизации остались буквально считанные дни поторопитесь иначе вовсе останетесь без жилья выгонят вас на улицу А так вот своё собственное личное Никому не отдам ээ многих это действительно вводило в заблуждение люди массово побежали обращать свои муниципальные квартиры в частную собственность и Спрашивается Откуда такая щедрость от государства почему оно каждый раз обещает сворачивать программу приватизации так это и не сделало почему оно так свободно разбазаривать Хотя могло вполне как-то на этом обогатиться Ну понятно почему в принципе если бы государство начало за деньги отдавать в собственность жильцам их квартиры это вызвало бы взрыв Да и в общем мало Какая часть населения способна действительно по рыночной или хоть по какой-нибудь цене выкупить квартиру у государства А так реализуя программу приватизации государство добилось своей скрытой цели которую никогда публично не анонсировали переводя жильцов квартир из квартиросъёмщиков собственников государство получило возможность постепенно посредством введения всё новых и новых реформ взвалить на плечи новых частных собственников обязан по капитальному ремонту жилья например ввели побор за капитальный ремонт как раз для тех кто является собственником жилых помещений Кроме того налог на недвижимость никто не отменял всё это дополнительные поборы которыми облагаются облагает государство наших соотечественников в то время как большая часть российских граждан так и не стала так и не стали полноценно частными собственниками то есть квартиры не стали для них частной собственностью они как были так и остаются собственностью личной поскольку большая часть домохозяйств не сдаёт свои кварти не продат их и Никаким образом иным не получает с них процентный доход не получает с них прибыль то есть в этом случае квартиры не являются частной собственностью при этом становятся для семей дополнительным источником изъятия их трудовых доходов через разного рода поборы и налоги со стороны государства как я сказал сегодня в России дождаться бесплатно бесплатного жилья практически невозможно Хотя теоретически это мера запи в ряде федеральных законов поэтому граждане стараются квартиры покупать по мере возможности покуда у какой-то части населения такая возможность есть это приводит к тому что большая часть Долгов домохозяйств перед банками является долгами ипотечными Обратите внимание на этот график на 1 января двадцать четвёртого года общая задолженность домохозяйств перед российскими банками составила более 35 триллион руб из них больше половины приходится на ипотечные займы 18 триллион э 18 триллион руб много это или мало Ну достаточно сравнить с другими странами Например в Соединённых Штатах доля ипотечных займов составляет 72% от всех Долгов домохозяйств то есть до Соединённых Штатов нам ещё расти и расти и в этом контексте когда мы говорим о жилищном рынке Соединённых Штатов сразу всплывают образы 2007 года которые привели к ипотечному кризису в Соединённых Штатах и сразу хочется задаться вопросом а Возможна ли реализация такого сценария в России ведь уже не раз представители высшего руководства нашей страны в частности Эльвира набиулина глава Центрального банка говорили о возможности перегрева российского рынка недвижимости и образования на нём пузырей как вообще растут эти пузыри Какова их экономическая природа всё довольно просто растёт ну этот этот сценарий может быть реализован совершенно на любом рынке растёт спрос на товар И этот растущий спрос является сигналом для производителей нарастить производство этого товара растёт производство вместе с этим начинает накапливаться дефицит ресурсов дефицит кадров дефицит природных ресурсов в данном случае дефицит строй материалов которые тоже начинают расти в цене это приводит к росту издержек производства производителей товара и ведёт к росту цен на отпускает растущие цены разгоняют инфляцию И тем самым начинают подъедать доходы населения которые не успевают за растущим спросом за растущими ценами в конечном счёте ща инфляция создаёт разрыв между ценой предложения и платежеспособным спросом что в конечном счёте приводит к проблеме перепроизводства когда совокупная стоимость произведённой в отрасли продукции оказывается слишком большой по сравнению с платежеспособным спросом и товар вроде бы существует потребность в нём физическая есть люди нуждаются в жилье обеспеченность жильём низкая но купить товары по озвучены ценам невозможно и снизить цены производители не могут потому что они уже заложили свои издержки банковский процент цены на услуги субподрядчиков на найм рабочей силы исходя из текущей рыночной конъюнктуры если они снизят цены значит они прогорклого жилья потому что платежеспособный спрос китайцев не может покрыть весь объём настроенного в Китае жилого фонда жилищ фонда и это ведёт к проблеме перепроизводства проблеме перегрева на рынке э жилой недвижимости Ну достаточно вспомнить ть события 2007 года Как это в частности происходило конкретно в Соединённых Штатах этот пузырь примерно по такому сценарию как я сейчас описал и развивался Правда были там несколько национальных особенностей банки активно выдавали ипотечные займы так называемые субстантив собственно тем заёмщикам которые бы в другой ситуации не получили бы этот кредит банки бы им отказали но не отказали в итоге Почему Потому что рассчитывали что этот дополнительный спрос на ипотечные займы э создаст дополнительный спрос на жильё разгонит жилищный рынок увеличит цены на жилищном рынке и значит в конечном счёте банк останется при своих Да пусть его ненадёжный заёмщик В итоге не сможет оплатить свой ипотечный кредит и банк будет вынужден изъять у него дом для выплаты Долго но за это время цена на недвижимость подрастёт и банк своего не упустит то есть по сути В итоге сможет продать этот дом по более высокой цене чем покупал его для своего клиента и в итоге получить свою упущенную прибыль Ну важно понимать что ещё большая доля этих кредитов в Соединённых Штатах выдавалось по плавающим процентным ставкам на льготных условиях и люди с низкими доходами в начале получают такой льготный период и такую рекламную поддержку со стороны банков у них создавалась иллюзия что они могут обслуживать этот кредит и на самом деле вот до американской мечты всего-то один шаг но чем дальше разгонялся ипотечный рынок тем дороже становились кредиты тем выше становились ставки по плавающим ипотечным займам всё это привело к массовым не платежам по ипотеке А банки начали активно изымать собственность у изымать недвижимость у своих клиентов продавать её на открытом рынке и оказалось что объём предложений резко превысил объёмы спроса потому что клиенты закончились а домов на рын оказалось слишком много цены начали падать и это уже стимулировало благонадежность свои кредиты а объявить о разрыве отношений с банком и купить дом уже по более низкой цене которая сложилась на жилищном рынке всё это сильно ударило по банковской системе поскольку банки выпустили большой объём долговых обязательств которые были обеспечены их ипотечными закладными несколько американских финансовых институтов обанкротились и чтобы не дать разориться все в финансовой системе Соединённых Штатов американское правительство выделило на их поддержку 16 триллион долларов финансовой помощи в разных формах в том числе путём прямого накачивания ликвидностью американских американскую банковскую систему ну Наша ситуация конечно сильно отличается от американской у нас нет плавающих процентных ставок неразвитая эта практика на нашем финансовом рынке и государство у нас всё-таки принимает куда более весомое участие в разгоне этого финансового пузыря то есть государство сознательно его запустило и сегодня как мы видим на практике пытается также сознательно его загасить не допуская перегрева на строительном рынке поэтому наверное пока говорить о собственно появившемся пузыре или о его э скорейшим предпосылках наверное было бы преждевременно Хотя неизвестно Какие меры по стимулированию рынка государства предпримет в ближайшее время поскольку без этого стимулирования рынок не растёт и возможно к проблеме перегрева Мы ещё не раз вернёмся и угроза ипотечного пузыря будет на Виса Над нашим населением с куда большей вероятностью чем это происходит сейчас стоит заметить что с 2020 года на поддержку ипотечного рынка за счёт компенсации процентных ставок государство потратила немного немало полт рублей и ещё 150 млрд потратит в ближайшие 2 года чтобы компенсировать процентные ставки по ранее взятым кредитам Но кто Спрашивается получает эту льготу кто стане становится конечным бенефициаром льготных процентных ставок Ну так подаётся это в государственных СМИ что мы с вами населения должны поклоняться президенту за проведение такой богатой социальной политики но на практике хоть и фактически объектом этого льготного кредитования являются граждане домохозяйства Они вроде бы так если внешне посмотреть на текущую конъюнктуру получают эту выгоду от государства Но на самом деле она оседает в карманах строительных компаний крупных банков и производителей строительных материалов надо заметить что государство не просто так стало поддерживать строительную отрасль она занимает вообще-то говоря почти 15% российского ВВП Ну 14 с копейками это чуть меньше чем обрабатывающая промышленность То есть можно сказать что строительный сектор является одним из фундаментальных основ российской экономики и в многие годы до введения программы льготной ипотеки строительный сектор России буквально лежал на боку с 2015 по 2018 годы ээ наблюдался практически около нулевой рост введения новых жилых объектов в России и многие строительные компании стагнировать находились в состоянии убытков государство придумало как их поддержать до программы льготной ипотеки если помните запустили в Москве программу реновации такого насильственного осчастливь в новостройке возведённые крупнейшими российскими строительными компаниями практика заключалась в следующем старое жильё сносят например пятиэтажку на месте её возводят дом так на 12-15 этажей жильцов снесён дома заселяют в новое здание ну а оставшиеся незаселённые квадратные метры производитель этого дома строительная компания может продать на открытом рынке это становится её выгодой участия в программе реновации то есть по сути это была мера стимулирующая строительный сектор а для простых москвичей это обернулось ухудшением условий жизни в городе по сути программа реновации стала такой узаконенное которую возвели в статус Федеральной программы это вызвало масштабные акции протеста в России в Москве в частности люди выходили на митинги А сам как Муниципальный депутат в то время активно участвовал в кампании против реновации самые активные жители нашего района объединились специальную инициативную группу Мы ээ связывались с советами домов с инициативным группами В таких в маленьких кварталах нашего района Марина Роща и тогда нам удалось большое количество домов спасти от участия в программе реновации выйти из неё можно было путём голосования если большая часть жильцов дома проголосует против участия дома в программе реновации в таком случае дом не подлежит сносу и люди останутся жить в своих Пусть и старых но куда более комфортных с точки зрения социальной инфраструктуры условиях жизни чем э те которых переселили в новостройке сомнительного качества с большим количеством соседей с высокой плотностью застройки отсутствием нормальных дворов парковок и дополнительной нагрузки на социальную инфраструктуру э надо заметить что тогда же Ну и потом чуть позже эта практика сохранилась в России был введён Федеральный закон который по сути э запретил общественности влиять на принятие программ застройки землепользования межевания планировки территории вот с двадцать второго года в Москве этот Федеральный закон был реализован на региональном уровне вообще фактически гражданам запретили участвовать в публичных слушаниях при обсуждении программ такого рода Если раньше в ходе публичных слушаний можно было привлечь внимание общественности к той или иной программе землепользования застройки планировки межевания территории которая нарушала интересы жителей то теперь таких инструментов в руках общественности стало меньше и всё это развязывает руки строительному бизнесу и чиновникам которые могут за нашей спиной не ставя нас в ность застраивать последние клочки свободной земли реализуя интересы крупного строительного бизнеса в вместе с запуском программы льготной ипотеки в России стали стремительно расти цены на жильё как я уже сказал на в 2,7 раза выросли цены на новое жильё с 2020 по 2024 год и неоднократно в своих интервью каких-то публикациях представители крупных застройщиков утверждали что причина роста цен на жильё вовсе не их жадность а растущая себестоимость строительства и действительно В каком-то смысле это оправдание можно принять во внимание Но лишь отчасти достаточно рассмотреть более детально цену как формируется цена на квадратный метр жилой недвижимости в России чтобы определить что только 55% в ней приходится на полную себестоимость строительства из которых материалы и работы составляют половину от этих 55% то есть в целом примерно только треть цены квадратного метра жилья определяется расходами на строительные материалы которые действительно сильно подорожали после начала льготной ипотеки плюс растущие цены на рабочую силу Ну всё вот это вместе 55% плюс согласование плюс какие-то Дополнительные расходы А 45% - это прибыль застройщиков и достаточно посмотреть насколько сильно выросли прибыли крупнейших российских девелоперов после начала программы льготной ипотеки Ну вот буквально за последний год чистая прибыль компании самолёт в двадцать третьем году на 70% группа ЛСР в 2,1 раза группа компаний точно на 82% выросла Их прибыль группа компании ФСК на 22% просто чтобы вы понимали масштабы этих прибылей в прошлом году Лидер отрасли компания Пик получила 52 млрд руб прибыли 52 млрд руб - Это примерно десятая часть от той суммы которую государство направило на программу льготной ипотеки То есть фактически речь идёт о том что государство из собственно из того общественного фонда который мы наполняем своими налогами поддерживает и стимулирует частный строительный бизнес обеспечивая ему такую норму Прибыли которая часто недоступна крупнейшим транснациональным корпорациям Ну а что же получает Народ ну вот так для примера я решил Провести такой поверхностный расчёт доступности ипотечного кредита для среднестатистической семьи не стал я брать Москву Петербург тут на жилищном рынке творится какая-то ханая взял крупный город Ну не то так скажем вот Нижний Новгород и по калькулятору на сайте Сбербанка рассчитал доступность ипотечного кредита для семьи с детьми по базовой ставке и по ставке семейной ипотеки которые всё ещё доступны как обещает Путин останется до 2030 года что же получается по данным росстата средняя зарплата в Нижнем Новгороде в двадцать четвёртом году составляет 82.000 руб данные по медианной зарплате на сайте росстата мне найти не удалось Но как правило медианная от отличается примерно на 30% В итоге по моим примерным расчётам медианная зарплата то есть реально средняя больше и меньше который получают по 50% жителей составляет 57.000 руб ну если вы живёте в Нижнем Новгороде поправьте меня пожалуйста было бы интересно узнать как на самом деле складывается этот показатель на рынке труда в этом городе Если вы берёте ипотеку под 6% для семьи с двумя детьми то В этом случае при наличии двух работающих родителей получа медиан ную зарплату ваш ежемесячный доход составляет Чуть более 114.000 руб по расчётам Сбербанка если вы берёте семейную ипотеку то за неё ежемесячно вам придётся платить 59.000 руб в итоге на житьё быть остаётся примерно 49.000 руб если мы поделим эти 49.000 руб на четырёх человек двух родителей двух детей то в итоге на одного человека у нас останется сумма меньше 14.000 в месяц 13900 А 13900 - это меньше чем прожиточный мини для Нижегородской области на чей год прожиточный минимум составляет 14500 руб в итоге Если вы берёте ипотеку по льготным условиям по супер выгодным на сегодняшний день 6% - это вообще Ничто по сравнению с рыночными 18 А то есть скоро 20% когда Центральный банк повысит ключевую ставку в итоге вы не сможете Обеспечить себя даже самым необходимым даже физиологическое выживание обеспечить себе не получится а ведь это ещё надо накопить на первоначальный взнос который тоже вовсе не мал но если вы берёте ипотеку по нынешней средней ставке в 19,2 которую предлагают Сбербанк то при медианной зарплате вам не хватит 10.000 руб даже для ежемесячного взноса по ипотечному кредиту таким образом сегодня среднему гражданину средняя квартира на средних условиях недоступно Ну если мы берём опять же условия средние Можно конечно предположить что можно устроиться на третью работу продать почку идти по ночам таксовать не заводить детей но в конечном счёте всё это экстремальные варианты которые никак не укладываются в те Обещания которые устраивало для нас правительство а оно гарантировало повышение рождаемости из-за роста доступности жилья в итоге оказывается что ипотека есть ни что иное как инструмент для В общем состоятельной богатой части общества и даже если не принимать во внимание застройщиков которые выиграли от стимулирования ипотечных кредитов надо понимать что вообще проблема с льгот ипотека такова что она является своего формой регрессивным налогом на общество налогом на бедных в пользу богатых как работает эта ситуация Ну представим что всё наше общество мы разделим на три социальные группы по уровню доходов совсем бедные Там средний класс и Элита с со сверх высокими доходами окажется чем богаче вы и тем более активно вы вовлечены в ипотечный рынок тем большую выгоду вы получаете от льготной ипотеки Наро который ходит в магазин в пятёрочку каждый день платит 20% НДС кому повысили пенсионный возраст кто не может участвовать в ипотечном рынке никак не выигрывает от программ льготной ипотеки эти льготные меры его вообще никак не касаются В то время как эта часть населения очень большая по своей численности это большая часть населения с низкими доходами вносит свой вклад в государственный бюджет А из этого бюджета субсидирует расходы для ээ людей со средними доходами и для сверхбольшие ежемесячных платежей и месячного дохода то есть государство собирает налоги со всех а субсидирует только тех кто способен взять ипотечный кредит таким образом льготная ипотека разогнала цены и э в этом смысле абсорбировать большую часть дохода Из карманов простых россиян сейчас государство Наблюдая за тем что на рынке жилья происходит перегрев и рост цен недвижимость толкает инфляцию Вверх а Центральный банк пытается с этой инфляцией бороться он принял ряд мер направленных на остужение рынка Итак вырос сильно первоначальный взнос в некоторых банках уже 60% суммы надо накопить чтобы получить ипотечный кредит Ну сильно вырос этот первоначальный взнос за последние месяцы ставка выросла то есть в отсутствии этой льготных льготных условий платить придётся ежемесячно значительно больше но это тоже не решение поскольку при наличии других форм льготной ипотеки а льготы некоторые остаются семейная ипотека в частности получается что уже и средний класс становится донором для финансирования выгодных льготных ипотечных программ для привилегированных сословий сегодня на нынешних условиях взять ипотеку могут себе позволит только самые богатые граждане а государство продолжает частично субсидировать такую ипотеку из бюджета В итоге деньги абсорбируется с Нижнего и среднего э слоёв населения и направляются в пользу тех кто использует покупку жилья в качестве инвестиции Вот они сберегают свои деньги в условиях высокой инфляции перенося их из ликвидной наличной формы форму недвижимости которая растёт цене вместе с ростом цен в итоге растущая инфляция как мы уже много раз с вами обсуждали по сути является мерой усиливающее социальное расслоение растущие цены обесценивают денежные накопления простых граждан которые не имеют возможности накапливать средства в иных материальных формах кроме денег а то и вообще не имеют никаких сбережений инфляция съедает их плату а богатая часть общества свои сбережения переводит в э в материальную форму в предметы роскоши в автомобили в квартиры которые растут в акции которые растут в цене вместе с инфляцией таким образом их доход или не съедается инфляцией или даже растёт пассивный доход полученный от э например сдачи в аренду недвижимости а доходы простого населения с низкими зарплатами съедаются и по сути с помощью инфляции перераспределяется из карманах бедных В карманы привилегированной части населения собственно главный вопрос Ну как главный часто звучащий А что же теперь будет на рынке недвижимости после завершени программы льготной ипотеки Будет ли падение цен на жильё ведь застройщикам будет сложнее продавать свои квартиры в отсутствии достаточного спроса много публикаций я перечитал на эту тему посоветовался с коллегами которые специализируются на рынке недвижимости и в целом пришёл к выводу что падения цен ждать не стоит некоторая коррекция там в пределах нескольких процентов Разумеется допустимо но в условиях высокой монополизации рынка недвижимости в России и вот этого девелоперского рынка в нашей стране отрасли строительства ожидать падения цен не стоит поскольку крупные компании способны переждать это время затишья время падения спроса на недвижимость они э способны пролоббировать свои интересы в органа государственнной власти и возможно получат какую-то дополнительную поддержку в другой форме государство пока это не анонсировала но вряд ли оно позволит кру строительному бизнесу просто потерять значительную часть прибыли и оставить в этом году с убытками и напомню про 14% ВВП которые даёт Строительная отрасль в нашей стране Кроме того надо заметить что компании скорее всего будут Объявлять о каких-то льготных программах уже со своей стороны например будут предлагать какую-то рассрочку уступки покупателям возможно скидки всё это позволит более мягко пережить резкое падение спроса Ну и самое главное не стоит забывать что в целом потребно жилье в России остаётся очень высокой платёжеспособности спрос не успевает за ценами но обеспеченность жильём в России Очень низкая и для многих граждан покупка жилья или обеспечение себя хоть каком-то какой-то крыши над головой является базовой жизненной потребностью Поэтому если не покупка жилья то по крайней мере спрос на арендное жильё в России останется высокой это Соне это сохранит стимул для имущих россиян вкладывать деньги в покупку недвижимости чтобы потом сдавать его бедным людям и получать с этого рентный доход Ну а что же в принципе можно было сделать в этих условиях российскому государству чтобы не допускать обогащения монополистов на рынке недвижимости не кормить банки сверхприбыли не наращивать выручку и прибыль производителей строительных материалов для этого государству Если бы оно действительно было социальным фактически а не номинально оно должно обеспечивать потребность граждан в крыше над головой путём распределения жилья более активной Жилищной политики путём передачи квартир в безвозмездное пользование российским семьям эта практика Вполне может существовать какое-то время с рынком недвижимости Но должна постепенно его вытеснять поскольку для большой части населения при такой низкой обеспеченности граждан жильём Крыша над головой неважно в собственности она находится или выдано государством в длительное пользование ответственному квартиросъёмщик стало бы очень важной мерой реальной социальной поддержки населения для большинства семей квартира не является активом Они не собираются покупать для дальнейшей продажи Для дальнейшего заработка людям нужна уверенность в завтрашнем дне что они могут прожить в этой квартире 10 20 30 40 лет и не не потеряют возможность воспользоваться ей в ходе очередного кризиса всё это можно было бы сделать если бы государство предоставляла в безвозмездное пользование квартиры семьям по мере необходимости по мере образования новых ячеек общества по мере рождения в них новых детей Вот такая Практика была бы действительно эффективной если бы государство собирая сверх при с экспортировали на рынке недвижимости с крупнейших банков направляло их в те общественные фонды из которых такая Жилищная политика могла бы быть профинансирована Ну а кто хочет купить себе квартиру Кто желает непременно Обеспечить себя собственным жильём и передать его по наследству Ну такую возможность тоже на какую-то перспективу можно было бы оставить для граждан при этом государство смогло бы решить жилищную проблему не создавая таких дисбалансов которым привели и те практики с политикой льготной ипотеки которые государство применялось действительно ориентировано было бы на реализацию социальных прав граждан а не на поддержку крупного бизнеса в тяжёлые для него экономические времена все ссылки на материалы которые Я использовал в сегодняшнем выпуске я оставлю в описании под роликом Всего доброго